Introduktion till intervjufrågor för finansiell modellering

Om du planerar att delta i intervju om finansanalytiker eller planerar att göra en karriär inom ekonomisk modellering eller företagsekonomi, hjälper den här guiden dig att hitta bästa intervjufrågor som är vanliga för intervjuer med finansiell modellering, med deras svar. Den här guiden hjälper till att anställa finansanalytiker, finansanalytiker, finansplanerare, finansiell konsult, finansforskningschef etc.

Topp 20 intervjufrågor för finansiell modellering med svar

Finansiell modellering Intervjufrågor med svar är enligt nedan:

1) Vad är finansiell modellering och användning av finansiell modellering?

Detta skulle vara den första och viktiga frågan under en finansanalytiker eller andra relaterade intervjuer.

Ekonomisk modellering är en matematisk representation av en framtida finansiell redovisning i form av ett kalkylblad, som förklarar planerna för framtida intäkter och utgifter. Detta är en lärobokförklaring av ekonomisk modellering, men intervjuaren vill att du förklarar ekonomisk modellering enligt din förståelse.

När vi behöver fatta några ekonomiska beslut från något företag måste vi kontrollera framtida prognoser i form av finansiella rapporter och på grundval av dessa finansiella rapporter måste vi besluta om det skulle vara ett klokt beslut. Så för att förbereda dessa finansiella prognosark måste vi lära oss ekonomiska modelleringsverktyg. De tre huvudsakliga finansiella rapporterna som måste utarbetas skulle vara resultaträkning, balansräkning och kassaflöde.

2) Vilka är stegen för att förbereda ekonomisk modellering?

Ekonomisk modellering är ett stort ämne att förklara eftersom olika projekt eller investeringar behöver en annan typ av strategi för att följa och bygga den bästa ekonomiska modellen. Det beror på person till person eller projekt för projekt eftersom kravet eller resultatet från någon finansiell modell är annorlunda. Men det finns några steg att följa för att bygga en finansiell modell som är följande.

  1. Samla information för projektet.
  2. Förbered ett antagningsblad för all information.
  3. Designa mallen som är lätt att förstå av alla intressenter.
  4. Koppla samman alla relaterade finansiella rapporter.
  5. Testa alla länkar och formler.
  6. Förbered resultaten sammanfattning och dokument.

3) Vilka är de olika teknikerna för företagsvärdering? Förklara kort

Det här skulle vara en viktig fråga under din intervjuperiod för finansiell modellering eftersom detta är en viktig roll för alla finansanalytiker i hans karriär.

Det finns tre typer av tekniker eller metod för att bestämma värderingen av alla företag som är följande:

  • DCF (diskonterat kassaflöde) Metod: DCF (diskonterat kassaflöde) är en av metoderna för att beräkna företagets värde genom att bestämma nuvärdet av framtida kassaflöde.
  • Marknadsvärde Företagsvärderingsmetod: Denna metod för värdering bestämmer företagets, tillgången eller någon annan typ av säkerhetsvärde med försäljningsvärdet för liknande varor på marknaden.
  • Tillgångsmetod: I denna typ av värderingsmetod bestäms företagets nettovärde av nettovärdet på nuvarande tillgångar i företaget.

4) Vad är skillnaden mellan skuldfinansiering och kapitalfinansiering? Vilket är dyrare?

  • Vid tidpunkten för att samla in pengar har företag två möjligheter att samla in medel, Skuldfinansiering eller kapitalfinansiering. Båda alternativen har sina egna fördelar och nackdelar.

Skuldfinansiering

  • I den här formen samlar företag pengar i form av ett lån som kommer med en räntedel. Företaget skulle ha en månatlig skyldighet att återbetala den. Den största fördelen med skuldfinansiering är att det i denna form inte finns någon kontroll över långivare i verksamheten och vid full återbetalning upphör förhållandet mellan företag och långivare. Men de största nackdelarna med skuldfinansiering är att det skulle finnas en gräns för att samla in pengar som är lika med säkerheterna som säkerheter med finansiären.

Kapitalfinansiering

  • I den här formen kan företaget samla in mer finansiering jämfört med skuldfinansiering. Finansiären skulle förvärva en del av ägandet i företaget och tillhandahålla medel enligt kravet på rörelsekapital. Det finns ingen månatlig skyldighet att återbetala medel och ingen räntedel kommer att läggas till huvudbeloppet. Men det betyder inte att det inte finns några nackdelar med kapitalandel. Eftersom finansiären skulle ha full kontroll i företaget, så företaget måste dela vinstmarginal med investerare och för alla beslutsfattande för företaget, måste vi samråda med investerarna.

Enligt skillnaderna mellan dessa två är kapitalfinansiering dyrare än skuldfinansiering. Skuldfinansiering skulle bara ha en räntedel i återbetalningen, men i form av kapitalfinansiering skulle företaget behöva dela vinster och vid utträdet kommer investeraren att vara de första parterna att ta tillbaka pengarna till den ägarandel som de innehar i företaget.

5) Vad är DCF?

DCF (Discounted Cash Flow) är den bästa värderingsmetoden för att beräkna företagets värde vid förvärv eller finansiering. I DCF beräknas nuvärdet för framtida kassaflöden. För DCF, finansiell analytiker, ska du först utarbeta prognostiserade finansiella rapporter såsom balansräkning, resultaträkning och kassaflöde. För att beräkna värderingen av ett företag på basis av DCF använder vi formeln nedan,

  • DCF = CF 1 / (1 + r) 1 + CF2 / (1 + r) 2 + CF 3 / (1 + r) 3 … .. + CF n / (1 + r) n

Var,

  • CF 1, CF 2, CF 3 eller CF n = Kassaflöde för framtida perioder.
  • r = diskonteringsräntan.
  • n = nej. av år.

6) Vilka är de olika typerna av finansiella rapporter? Förklara kort

Det finns tre typer av finansiella rapporter som måste utarbetas av alla företag för varje räkenskapsår, som är följande.

Balansräkning:

  • En balansräkning är en sammanfattning av den finansiella situationen för ett företag som visar den faktiska positionen för tillgångar, skulder, kontanter eller banksaldo vid en viss tidsperiod. Det visar också totalt nr. av företagets skuld och faktiska eget kapital.

Resultaträkning:

  • Resultaträkning som också benämns resultaträkning är en av de viktigaste typerna av företagets finansiella rapporter som visar företagets intäkter, kostnader och nettovinst (eller förlust) vid en viss tidsperiod.

Pengaflöde:

  • Kassaflöde är en annan typ av finansiella rapporter som visar flödet av kassa i företaget under en viss tidsperiod.

7) Förklara olika typer av ekonomiska förhållanden?

Ekonomiska förhållanden är en nyckelindikator för ett företags ekonomiska hälsa. Dessa förhållanden är förhållandet mellan två numeriska värden härledda från bokslutet för att förstå företagets ekonomiska hälsa. Det finns 5 typer av ekonomiska förhållanden som förklaras enligt följande:

  1. Likviditetsförhållanden
  2. Lönsamhetsförhållanden
  3. Effektivitetsförhållanden
  4. Hävstångsgraden
  5. Marknadsvärderingsförhållanden

8) Vad förstår du från rörelsekapitalet?

Rörelsekapital avser de pengar som finns tillgängliga för alla företag för den dagliga verksamheten. Rörelsekapitalet kan beräknas med hjälp av nedanstående formel.

  • Rörelsekapital = Kortfristiga tillgångar - Kortfristiga skulder

9) Vad är NPV och IRR? Förklara hur beräknar du dem?

NPV och IRR är olika typer av metoder för att beräkna den interna avkastningstakten som är användbara för att analysera och jämföra två eller flera projekt för investeringsändamål. Dessa koncept är mycket viktiga i ekonomisk modellering. Nedan följer de grundläggande detaljerna och formlerna för att beräkna varje metod.

NPV (netto nuvärde):

NPV (Net Present Value), som namnet antyder, används för att beräkna nuvärdet på alla kassaflöden som genereras från ett projekt, kassaflöden kan vara negativa eller positiva. Det är i princip skillnaden mellan nuvärdet av kontantinflöde och kassaflöde för alla projekt.

  • NPV = (Kontantinflöde / (1 + r) t ) - Kassaflöde
  • r = Rabatt
  • t = nej. av perioder

IRR (Intern avkastning):

IRR är en av de bästa metoderna och används i stor utsträckning i investeringsprojekt. IRR är den avkastningskurs som NPV för allt kontantinflöde eller kassaflöde från något projekt blir noll (0).

Varje företag har sin egen förutbestämda avkastningskrav från alla projekt. Om IRR är högre än den erforderliga avkastningsgraden, ska det projektet accepteras annars skulle det avvisas.

Vi kan beräkna IRR från nedanstående formel,

  • IRR = 0 = CFO + CF 1 / (1 + IRR) + CF2 / (1 + IRR) 2 + … CF n / (1 + IRR) n
  • CF 0 = Kassaflöde eller initial investering.
  • CF 1, CF 2 och CF n = Kassaflöde.
  • n = tidsperiod.

10) Vilka är de olika avsnitten i resultaträkningen?

Resultat- och förlustkonto är ett finansiellt rapporter som visar totalt antal. av försäljning, kostnader (fasta eller variabler) och nettovinst (förlust) i företaget under en viss tidsperiod. Det finns tre huvudavsnitt i ett resultat & konto som är som nedan.

  • Inkomst- eller inkomstavsnitt: I detta avsnitt kommer de totala intäkterna (inkomster från huvudsaklig verksamhet och andra inkomster) att inkluderas och bruttovinsten beräknas.
  • Overhead-avsnitt: I det här avsnittet skulle alla typer av omkostnader eller kostnader inkluderas.
  • Avsnitt om resultat eller förlust: På denna nivå i resultaträkningen beräknas nettovinsten (eller förlusten).

11) Anta att det finns överflödiga kontanter i vårt balansräkning, vad skulle du föreslå för att använda det på rätt sätt?

Många gånger ställer intervjuaren sådana frågor, de vill också kontrollera din praktiska medvetenhet.

Om det finns överskott av kontanter i balansräkningen, bör vi först kontrollera andra poster i balansräkningen, enligt andra saldo, bör vi föreslå att använda kontanter på rätt sätt, några av sätten kan vara som nedan.

  • Vi kan använda överskjutande kontanter för att investera i moderna maskiner eller utrustning, vilket kan vara ytterligare användbart för att öka intäkterna för företaget.
  • Vi kan spara på räntekostnader genom att betala långfristiga skulder i fall vi har överskott i balansräkningen.
  • Vi kan använda någon del av överskottskontanter för att belöna sina aktieägare i form av utdelning.
  • Andra användningar av överskottsmedel kan vara investeringar i andra nya affärsföretag eller investeringar i andra noterade aktier.

12) Vad förstår du från WACC? Hur skulle du beräkna det?

WACC (vägd genomsnittlig kapitalkostnad) är en genomsnittlig avkastning som företaget förväntas betala till sina skulder eller aktieinvestorer. Det är den genomsnittliga kapitalkostnaden som inkluderar både skuld och eget kapital.

Formeln för beräkning av WACC för alla företag är följande:

  • WACC = ((E / V * Re) + (D / V * Rd * (1-Tc))

Var,

  • E = Marknadsvärdet på det totala kapitalet
  • D = Marknadsvärde på total skuld
  • V = E + D
  • Re = Kostnad för eget kapital
  • Rd = Skuldkostnad
  • Tc = företagsskattesats

13) Hur skulle ett företags finansiella redovisning påverkas av ökningen av skulden i företaget?

En finansiell analytiker bör vara medveten om effekterna av förändringar i skuld eller eget kapital för ett företag. Det skulle finnas några frågor om dessa format under intervjun.

När ett företag ökar skulden skulle det påverka balansräkningen och kassaflödet båda. I balansräkningen skulle långsiktig eller kortfristig skuldpost öka med samma belopp som tagits upp. Det kommer att öka kassaflödet under finansieringsavsnittet.

14) Vad är kassaflöde och dess olika avsnitt?

Kassaflöde är en finansiell redovisning som förklarar flödet av pengar i ett företag. Kassaflödesanalysen beskriver hur mycket pengar som har överförts till / från företaget under en viss tidsperiod. Det visar också kontantbalansen i slutet av perioden.

Det finns tre huvudavsnitt / huvuden i ett kassaflödesanalys enligt nedan:

  • Kontanter från driftsaktiviteter
  • Kontanter från investeringsverksamhet
  • Kontanter från finansieringsverksamhet.

15) Vad är uppskjuten skatteansvar och varför skapas den?

Uppskjuten skatteskuld är en betalningsskyldighet i framtiden som är skillnaden mellan skattebeloppet beräknat enligt inkomstskattelagen och det belopp som beräknas enligt finansiella rapporter om det beräknas på en periodiserad basis.

Vi utarbetar finansiella rapporter på grundval av redovisningsstandarder, men dessa redovisningsstandarder skulle skilja sig från reglerna tilldelade från inkomstskattemyndigheter.

16) Vilka är huvudposterna i varje bokslut?

Det finns tre huvudsakliga finansiella rapporter under den finansiella modelleringsprocessen, dvs balansräkning, resultaträkning och kassaflöde. Huvudlinjeposterna i varje finansiell rapportering för att fokusera på områden per nedan.

Balansräkning:

  • Ägarnas kapital, långfristig och kortfristig skuld, kortfristiga skulder, kortfristiga tillgångar, anläggningstillgångar.

Resultaträkning:

  • Inkomster från affärsverksamhet, övriga inkomster, omkostnader, avskrivningar, ränta och skatt.

Pengaflöde:

  • Kassaflöde från operativ verksamhet, kassaflöde från finansieringsverksamhet, kassaflöde från investeringsaktiviteter.

17) Vad är avskrivningar? Hur påverkar avskrivningar finansiella rapporter?

Avskrivningar är ett viktigt koncept för redovisningsändamål. Avskrivningar är minskningen av tillgångarnas värde över tid. Avskrivningar är en kostnad som inte är kontant, så det kommer att påverka den enda balansräkningen och resultaträkningen. Det påverkar inte kassaflödesanalysen.

Avskrivningar är en kostnad så det kommer att påverka resultaträkningen genom att minska företagets nettovinst. I balansräkningen dras avskrivningsbeloppet från särskilda tillgångar från tillgångssidan.

18) Vad menar du med negativt aktieägares kapital?

Negativt eget kapital innebär negativ balans i eget kapital på grund av skulder är mer än tillgångar. Det kan vara följande skäl.

  • Företaget lider förluster under en längre tid.
  • Mer utdelning betalades till aktieägarna jämfört med nettovinsten.

19) Vad är skillnaden mellan uppskjuten intäkt och kundfordringar?

Uppskjuten intäkt det belopp som erhållits från kunden där varorna eller tjänsterna inte har levererats än, så intäkterna för samma belopp skulle inte bokföras i P&L. Å andra sidan är kundfordringar den del av intäkterna, för vilka varorna eller tjänsterna redan har levererats men beloppet för en viss faktura inte har betalats av kunden.

Ett kundfordran är en tillgång men uppskjuten intäkt är en skuld.

20) Ett företag gick konkurs även efter att ha haft positiv EBITDA under de senaste 5 åren, vilka är möjligheterna i det här fallet?

Situationen för ett företags konkurs beror inte på EBITDA eller någon annan del av resultaträkningen. Även ett lönsamt företag kan gå i konkurs om det inte finns några kontanter i banken. Kassaflöde är den viktigaste parametern för att kontrollera finansiell hälsa med företagets positiva kontanter. Följande är orsaken till att ett lönsamt företag går i konkurs.

  • På grund av tunga investeringar som påverkar negativt kassaflöde, men inte påverkar EBITDA.
  • Företaget kan inte återkräva pengarna från sina gäldenärer på länge men måste rensa sina betalningar i tid vilket innebär mer kontantutflöde.
  • Det kan finnas en hög engångskostnad som en juridisk eller professionell avgift där företaget är skyldigt att betala till varje pris, detta kan påverka kassaflödet på ett negativt sätt.

Det kan finnas andra olika skäl till detta fall som kommer att minska kontanter i företaget mycket snabbt som inte påverkar dess resultaträkningar.

Rekommenderade artiklar

Detta har varit en guide till intervjufrågor för finansiell modellering. Här diskuterar vi introduktionen och de 20 bästa intervjufrågorna för ekonomisk modellering med svar. Du kan också gå igenom våra andra föreslagna artiklar för att lära dig mer -

  1. Förklaring av aktieexempel
  2. Monopolistiska tävlingsexempel
  3. Handledning om vad är SQL?
  4. Topp 7 exempel på möjlighetskostnader

Kategori:

Excel-tips