Introduktion till exempel på finansiell analys
Exempel på finansiell analys är utredningen av affärsresultat och finansiella rapporter i syfte att förstå företagets resultat. Analysen täcker aspekterna på företagets lönsamhet, likviditet och solvens. Detta bidrar i sin tur till att fatta beslut när det gäller investeringar, policy eller bestämning av det framtida handlingsläget. Analysen kan ske i företagsfinansiering eller för investeringsfinansiering. Företagsfinansieringen hanterar NPV, IRR-beräkning av ett blivande projekt medan analys av investeringsfinansiering behandlar förståelsen av konkurrensfördelarna med att investera bland ett antal konkurrerande företag för en investerare.
Ekonomisk analys finns i olika former och några av formulärerna diskuteras nedan:
Exempel på ekonomisk analys (med Excel-mall)
Låt oss ta ett exempel för att förstå beräkningen av den finansiella analysen på ett bättre sätt.
Du kan ladda ner detta Exempelmall för finansiell analys här - Exempel på finansiell analys Excel-mall# 1 Exempel på finansiell analys - Likviditetsanalys
Det är ett mått på aktualiteten med vilken ett företag skulle kunna rensa sina förestående skulder. En företags kreditvärdighet beror på hur många likvida tillgångar det har. En ogynnsam kvot skulle innebära osäkerhet när det gäller uppfyllandet av de externa skulderna och därmed ställa frågor om dess framtid.
Denna kvotanalys bör dock beaktas enhetens betalningscykel och säsongens svängningar. Till exempel - om betalningscykeln pågår, skulle kontanterna med företaget uppenbarligen vara låga och därmed inte ge rätt bild av den ekonomiska situationen. Förhållandena kan vara av följande slag
Kassa
- Likvida medel jämför kontantbeloppet med de kortfristiga skulderna. Om verksamheten skulle upplösas idag, skulle kassorna vara tillräckliga för att täcka de kortfristiga skulderna som det har vid den tidpunkten?
Snabbt förhållande
- Quick Ratio är måttet på kontanter och framtida kontanter som ska erhållas (fordringar från gäldenärer) för att återbetala de kortfristiga skulder som företaget har. Snabbtillgångar involverar tillgångar som kan konverteras till kontanter inom 90 dagar. Detta förhållande ger en indikation på företagets förmåga att täcka sina skuldförpliktelser utan att tillgripa de långsiktiga tillgångarna. Mer är förhållandet, bättre är företagets förmåga att täcka sig själv från förutsebara skulder
Nuvarande förhållandet
- Den mäter kortfristiga tillgångar som ett företag har mot betalning av kortfristiga skulder. Här skulle strömmen innebära antingen konvertibla till kontanter under nästa år eller kommer att återbetalas under nästa år. Det är en av de viktigaste förhållandena att titta på oroens likviditetsförmåga.
Exemplet nedan ser på enhet A och bestämningen av likviditetsförhållandena för en viss tidpunkt:
# 2 Exempel på finansiell analys - Trendanalys
Detta verktyg planerar prestanda för en given variabel under en tidsperiod för att ta reda på de olika funktionerna, förutsäga den framtida handlingen och väva metoder runt den med tanke på en sådan trend att fortsätta inom en nära framtid.
Till exempel: om bekymmerens vinst minskar varje år med cirka 5%, finns det en anledning att kontrollera de faktorer som påverkar en sådan rörelse. Det kan bero på externa faktorer som förändring i marknadsförhållanden eller kan drivas av interna situationer som kostnadsökning eller minskning av intäkter. Först kommer trendanalysen att berätta orsaken och sedan skulle den indikera om en sådan rörelse skulle fortsätta också i framtiden. Om det efter analysen fastställs att de interna faktorerna har mycket lite att göra med rörelsen och att det ligger utanför företagets kontroll, måste åtgärder vidtas för att säkerställa att den ogynnsamma rörelsen är minimal. Detta kan innebära utgifter för vissa nya tillgångar och / eller ändra de befintliga processerna.
Generellt avbildas trendanalys med linjediagram som är ett bra visuellt medium för att förstå de förändringar som sker under perioden.
# 3 Exempel på finansiell analys - avkastningsanalys
Detta används vanligtvis vid beslutsprocesser för kapitalinköp. Avkastningsgrad är måttet på ökningen i avkastningen som den nya tillgången kommer att ge över den kostnad som uppkommer på den. Denna analys kan utföras i två steg:
Förköp: Detta indikerar den förväntade avkastningen som en tillgång skulle ge under en tidsperiod. Om avkastningen är mer än kostnaden för diskontering till en bestämd avkastning är det värt att investera i tillgången.
Efterköp: När tillgången har använts i produktionen kanske ledningen vill göra en post facto-analys av hur tillgången ger avkastning och jämföra den med förväntningarna som de ursprungligen kan ha från tillgången. I fallet är inte avkastningen upp till det märke som ledningen skulle kunna besluta att antagligen fatta ett beslut att sälja det till det aktuella marknadspriset och komma med en alternativ lösning som kan bidra till att skapa bättre avkastning.
Slutsats
Ekonomisk analys är viktig för att fatta beslut för att vara det för ledningen eller för potentiella investerare. Det hjälper till att förstå företagets nuvarande hälsa och förenklar jämförelsen mellan enheterna i samma bransch. Dessutom kan framtida prognoser göras som hjälper ledningen att fatta beslut.
Analysen är föremål för den tidsperiod då den görs. Många gånger kan ett företag genomgå en tillfällig kris. Analysen vid den punkten kommer att skevas ogynnsamt. Med tanke på hur företaget har presterat tidigare kanske inte nödvändigtvis den bästa indikationen på hur det kommer att prestera i framtiden.
Rekommenderade artiklar
Detta är en guide till exempel på finansiell analys. Här diskuterar vi introduktionen och det praktiska exemplet på likviditetsanalys, trendanalys, avkastningsanalys samt detaljerad förklaring och nedladdningsbar Excel-mall. Du kan också gå igenom våra andra föreslagna artiklar för att lära dig mer -
- Exempel på bekräftelsebias
- Exempel på fasta kostnader
- Exempel på vertikal integration
- Exempel på eget kapital